Chili, début des années 1930. Le petit Alejandro Jodorowsky subit l'éducation autoritaire et virile de son père Jaime, émigré juif russe et grand admirateur de Staline, propriétaire d'une boutique de lingerie féminine dans la petite ville de Tocopilla. Le garçon est en revanche nourri par l'affection débordante de sa mère Sara, qui voit en lui la réincarnation de son propre père. Humilié publiquement par la faute d'Alejandro, victime incessante du racisme de ses concitoyens, Jaime prend la résolution de quitter sa famille pour aller assassiner à Santiago le président du Chili, le dictateur Carlos Ibanez. L'échec lamentable de son projet l'entraîne dans un long calvaire.